Пише співзасновник спільноти iTalks , Сергій Мікулов
Раніше я вже писав https://t.me/E_Lytsar/1234 про ці зміни.
Після кейсів Венесуели та Ірану вирішив більш детально це дослідити та розповісти учасникам спільноти iTalks.
Ділюся з Вами резюме доповіді.
1. Зміна курсу США та «Доктрина Монро»
▫️ Відбувається перехід від ролі «світового поліцейського» та промоутера демократії до прагматичного захисту власних інтересів.
▫️ Військові союзи (зокрема НАТО) стають схожими на «платний клуб»: союзники мають самостійно платити за свою безпеку.
2. Решорінг та ізоляція Китаю
▫️ Штати повертають виробничі потужності додому або в сусідні країни (Мексику, Канаду).
▫️ Мета щодо Китаю - ізолювати його від дешевої сировини та високих технологій (зокрема чипів).
▫️ Альтернативними Китаю виробничими базами стають В'єтнам, Індонезія та Філіппіни.
3. Україна та Європа
▫️ У новій стратегії Україні присвячено лише один абзац: США хочуть бачити її незалежною, але безкоштовної допомоги не буде.
▫️ За американську зброю для нас платитиме Європа.
▫️ Самій же Європі доведеться наростити оборонні витрати (ціль - 5% ВВП, що становить близько $800 млрд).
Це створює довгостроковий цикл зростання для європейського оборонного сектору.
4. Як адаптувати свій портфель?
▫️ Глобальна диверсифікація: Не варто тримати 100% активів лише в США. Епоха деглобалізації вимагає додавання міжнародних фондів.
▫️ Золото - стратегічний актив: В умовах зниження довіри до резервних валют та геополітичної напруги золото стає обов'язковим захисним інструментом.
▫️Короткі облігації: Через шалений держборг США (витрати на відсотки сягають $1 трлн) та політику слабкого долара.
▫️Довгострокові облігації / Treasuries стають ризикованішими. Краще фокусуватися на коротко/ середнестрокових паперах або інструментах із захистом від інфляції (TIPS).
▫️ Інвестиційна «пісочниця» : Якщо вам хочеться експериментів - виділіть певну долю портфеля для цього.
Розгляньте теми оборонки, рідкоземельні метали Латинської Америки (літій, мідь) або ринки, що розвиваються (Emerging Markets без Китаю).
Додаю інвестиційну мапу впливу стратегії на ринки 
Спільнота iTalks, це місце де ми постійно навчаємось , обговорюємо важливі питання та ділимось досвідом здолання викликів та використання інвестиційних можливостей.
Приєднуйтесь за посиланням!
---
Інформація подана виключно в освітніх цілях і не є інвестиційною рекомендацією.
